發(fā)布時間：2025-09-02 編輯：海南海藥
【前序】
投資者參與期貨期權(quán)行權(quán)交易，實值期權(quán)自動行權(quán)也需要備足保證金和手續(xù)費，資金不足將導(dǎo)致行權(quán)失敗，失去實值權(quán)益。
【案例】
投資者持有2手天然橡膠期權(quán)，最后交易日收到期貨公司通知其持有的期權(quán)到期，投資者收盤后才發(fā)現(xiàn)賬戶資金不足，之后雖然轉(zhuǎn)入資金但已過行權(quán)申請時間，最終2手實值期權(quán)自動行權(quán)失敗。投資者認為期貨公司未告知所需保證金導(dǎo)致其行權(quán)失敗，向期貨公司投訴。
期貨公司接訴后，立即進行調(diào)查核實。經(jīng)核查，期貨公司期權(quán)到期日當日早上給投資者發(fā)送了期權(quán)到期提示短信，當日收盤前再次電話聯(lián)系投資者，但電話未接通，至此錯過了入金時間。經(jīng)過期貨公司溝通，投資者認可了期貨公司的解釋，最終達成和解，投資者撤銷投訴。
【提示】
1.實值期權(quán)自動行權(quán)需賬戶留有足額的保證金和行權(quán)手續(xù)費，資金不足將放棄自動行權(quán)。
2.投資者應(yīng)關(guān)注期貨公司的短信或電話，以免錯過重要通知。
3.期貨公司應(yīng)盡可能的通過多種渠道，預(yù)留足夠時間及時通知投資者。
（免責聲明：本文僅為投資者教育之目的而發(fā)布，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風險自擔。力求本文所涉信息準確可靠，但并不對其準確性、完整性和及時性做出任何保證，對因使用本文引發(fā)的損失不承擔責任。）
（轉(zhuǎn)自：中國證監(jiān)會深圳監(jiān)管局）
